加拿大皇家银行创纪录的加拿大纾困债券交易首次亮相

（彭博社）-加拿大皇家银行有史以来最大规模的纾困债券见证了二级交易中的利差收紧，此前该交易在周一首次被投资者超额认购后就出现了。

根据彭博估价的出价，加拿大皇家银行的25亿加元（19.1亿美元）五年期债券的报价与加拿大2024年到期的1.5％债券的价差为96.8个基点，而昨天的报价为97.8个基点。知情人士周一表示，这笔交易的订单被超额认购了1.5倍。

在周三美联储和加拿大银行货币政策会议召开之前，全球金融市场喜忧参半，该银行的2.609％债券见证了需求的增加。

多伦多劳伦斯公园资产管理公司（Lawrence Park Asset Management）首席执行官安德鲁·托雷斯（Andrew Torres）说：“如此规模的基准交易将决定纾困部门的交易方式。”该公司管理着超过5亿加元的资产。“牵头集团取得了平衡。”

加拿大的系统性银行于2018年9月开始建立高级保释合格证券的缓冲库，加拿大皇家银行率先以20亿加元的交易出售债务。这些债券旨在帮助防止世界各地的纳税人不得不挽救银行的情况再次发生在2008年的金融危机中。保释债券比活期存款债券更具风险，因为如果银行遇到麻烦，它们可能会转换为权益。

根据彭博资讯最新发布的估计，到2021年11月1日，包括RBC在内的加拿大最大的银行可能合计发行至少1,080亿加元的保释合格高级债券，以满足总亏损吸收能力（TLAC）的要求9月14日。

根据彭博汇编的数据，加拿大皇家银行上次对基准规模的高级保释交易进行了定价，当时该公司以20亿加元的2024年到期的加拿大国债的97.1个基点的价差，出售了20亿加元的五年期债券，价差为97.1个基点。RBC的代表尚未回复置评请求。