​巨丰早评：周期蓝筹双轮驱动A股上行 短线关注两大机会点

巨丰观点

周二，A股震荡上行，沪指领涨，盘面呈现普涨格局，市场成交量连续35天超过万亿。盘面上，化肥、煤炭、钢铁、化纤、化工、有色、石油、材料、民航机场、港口水运等行业涨幅居前，仅医疗行业小幅回调。题材股方面，氟化工、固态电池、云游戏、低碳冶金、煤化工、稀缺资源、化工原料、有机硅、钠离子电池等领涨，商汤概念、体外诊断、CRO等小幅回调。

煤炭股走强：云煤能源、平煤股份、山西焦煤、晋控煤业冲板，淮北矿业、山西焦化、兰花科创、晋控煤业、开滦股份、山煤国际涨逾6%。

钢铁股走强：本钢板材、鞍钢股份、中信特钢涨停，八一钢铁、新钢股份、华菱钢铁、西宁特钢、方大特钢、鄂尔多斯、山东钢铁涨逾6%。

磷化工板块午后走强，川发龙蟒、天原股份、和邦生物、云天化涨停，川恒股份、川金诺、湖北宜化、兴发集团、六国化工涨逾6%。

券商午后走高：东方证券、广发证券涨停，兴业证券、锦龙股份、申万宏源、长城证券、东方财富、海通证券、浙商证券、中信建投涨幅居前。

巨丰投顾认为7月下旬以来，市场借助于中报披露开启估值修复行情，市场从流动性驱动切换到盈利驱动，二季度公募基金抱团股（新能源、医药、科技）大幅回调，周期股（军工、有色、钢铁、煤炭、锂电池、光伏、化工）强势上涨。中报结束后，周期股高位分化，8月大幅调整的酿酒、医药、金融等蓝筹股超跌反弹，市场风格逐步发生改变，但过程一波三折。周二A股出现普涨行情，早盘钢铁、煤炭、有色、化工等周期股走强，午后券商板块大幅冲高，推动股指走高。目前市场新的主线尚未明确，建议投资者均衡配置，短期可以在低估值板块中寻求机会，此外前期提示机会的中字头板块已经抬头，可继续逢低关注。

消息面

隔夜外盘：美股走势分化 道指标普下跌、纳指再创新高

周二，美股三大指数收盘涨跌不一，道指、标普500指数下跌，纳指创收盘新高。截止收盘，道琼斯指数跌269.09点，跌幅0.76%，报35100.00点；纳斯达克指数涨10.81点，涨幅0.07%，报15374.33点；标普500指数跌15.40点，跌幅0.34%，报4520.03点。

银保监会：经营贷违规流入房地产专项排查基本完成

中国银保监会新闻发言人7日在答记者问时表示，截至7月末，全部理财存量整改任务已完成近七成，预计今年年底前绝大部分银行机构可完成整改。同时，银保监会持续完善房地产金融监管机制，经营贷违规流入房地产专项排查基本完成，对发现的违规问题督促建立台账，逐项整改至“清零销号”。截至7月末，房地产贷款增速创8年新低。

央行：货币政策空间大 流动性将保持基本平衡

在7日召开的国务院政策例行吹风会上，中国人民银行副行长、外汇局局长潘功胜表示，下一步，人民银行将继续实施稳健货币政策，搞好跨周期政策设计，以我为主，加大对重点领域和薄弱环节的政策支持。与一些海外经济体相比，我国货币政策空间较大。

(作者:丁臻宇 执业证书:A0680613040001)