巨丰午评：创业板指涨近4%重上3400点

盘面简述

截至午盘，沪指涨1.04%，深成指涨2.41%，创业板指涨3.73%重上3400点。盘面上，有色金属、材料、电子元件、玻璃陶瓷、输配电气、仪器仪表、通讯、航天航空、专用设备、化工、化纤、文教休闲、医疗等板块涨幅超过2%，酿酒、民航机场、保险小幅回调。题材股方面，光刻胶、PCB、MLCC、光伏、储能、半导体等领涨。大盘高位震荡，建议把握调仓换股机会，高抛低吸为主。

板块方面

钠离子电池走强：容百科技领涨，华阳股份、圣阳股份涨停，百川股份、宁德时代、鹏辉能源、欣旺达涨幅居前。

消息面

美股三大指数涨跌不一 热门中概股普涨

美联储维持基准利率不变；美股涨跌互现，新能源汽车、区块链股全线上涨，芯片、热门中概股普涨，网易有道涨超30%，高途涨超25%；A50指数8月合约大涨近3%。

权益ETF两天吸金143亿 北上资金昨日净流入81亿

作为机构投资的风向标，权益ETF(股票ETF和跨境ETF)市场再现“大跌大买”的操作。本周前两个交易日中，虽然A股迎来震荡调整，但是，资金借道权益ETF大举买入143亿元。此外，北上资金在连续三个交易日净流出后，7月28日净流入80.52亿元。

两融余额高位回落 杠杆资金转投低位消费股

本周，伴随指数波动加剧，前期屡创今年以来新高的两融余额出现回落迹象，显示高风险偏好的杠杆资金情绪暂趋谨慎。交易所数据显示，本周前两个交易日指数下跌过程中，沪深两融余额两连降，累计缩水120.95亿元。其中，融资余额净偿还49.88亿元，融券余额净偿还71.06亿元，融券净偿还比例远高于融资。

巨丰观点

截至午盘，沪指涨1.04%，深成指涨2.41%，创业板指涨3.73%重上3400点。盘面上，有色金属、材料、电子元件、玻璃陶瓷、输配电气、仪器仪表、通讯、航天航空、专用设备、化工、化纤、文教休闲、医疗等板块涨幅超过2%，酿酒、民航机场、保险小幅回调。题材股方面，光刻胶、PCB、MLCC、光伏、储能、半导体等领涨。

有色金属领涨：焦作万方、顺博合金、鑫铂股份、华峰铝业、北方稀土涨停，云南锗业、鼎胜新材、合金投资、五矿稀土、宏达股份、兴业矿业、章源钨业、攀钢钒钛涨逾6%。

材料行业走高：新莱应材、乐凯胶片、海星股份、拓日新能涨停，万嘱咐、南大光电、有研新材、三孚新科、南大光电涨逾8%。

电子元件大涨：四会富仕20%涨停，国民技术、锦富技术、经纬辉开、派瑞股份涨逾10%，康强电子、鸿远电子、博敏电子涨停，福晶科技、富瀚微、圣邦股份、国科微、利扬芯片涨逾8%。

巨丰投顾认为最近三个月来市场板块轮动加速，结构性行情愈演愈烈，这是内外部环境不支持A股全面上涨的一种选择。7月以来，A股宽幅震荡，赛道股、核心资产股、周期股此起彼伏，多空双方存在巨大的分歧。公募基金半年报披露，二季度加仓6500亿，集中在医药、科技、新能源板块，形成了新抱团。本周A股出现中期调整，中报抱团股出现瓦解的现象。隔夜A50期指大涨，中概股强反弹，A股周四大幅高开，有色、半导体、输配电气等板块领涨，贵州茅台高开低走大幅跳水带动白酒股走弱。中报已经展开，可重点关注业绩超预期的绩优股，对于近期热门股则要注意因业绩不达预期而出现调整的风险。

(作者:丁臻宇 执业证书:A0680613040001)